金馬股份日前發(fā)布了重組方案，擬以116億元收購眾泰汽車。昨日公司召開重大資產(chǎn)重組媒體說明會，詳細解釋了重組方案。今日復牌公司股價一字漲停，報11.59元，成交稀少。
10月11日，金馬股份發(fā)布重組草案，公司擬以發(fā)行股份的方式購買鐵牛集團和長城長富等22名交易對方合計持有的眾泰汽車100%股權，發(fā)行價格為每股8.91元，眾泰汽車估值達116億元。此外，金馬股份還擬將向包括鐵牛集團在內的不超過10名特定對象增發(fā)配套募資不超過20億元，用于新能源汽車項目。其中，作為金馬股份大股東黃山金馬集團有限公司的控股股東，鐵牛集團將認購其中5億元。
10月24日下午，金馬股份于深交所召開重大資產(chǎn)重組媒體說明會，上證報等媒體就市場普遍關注的并購的必要性、眾泰汽車業(yè)績承諾、交易作價合理性、交易標的經(jīng)營情況等熱點問題，與公司進行了多輪問答。
對于此次并購的必要性，金馬股份方面回應，公司在汽車模具、儀表等零部件的生產(chǎn)銷售領域具有豐富的經(jīng)驗和技術儲備，公司同時積極尋求在產(chǎn)業(yè)鏈下游、產(chǎn)品結構等方面的縱向延伸，以達到跨越式發(fā)展。因而，向產(chǎn)值更大、影響力更強的汽車整車產(chǎn)業(yè)進發(fā)，成為公司的重要戰(zhàn)略訴求，通過此次重大資產(chǎn)重組并購整車制造企業(yè)并與其在產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同發(fā)展，是公司不斷做大做強的重要舉措和必要途徑。
對于外界關注度較高的業(yè)績承諾能否實現(xiàn)的問題，金馬股份方面認為，眾泰汽車以往的良好業(yè)績表現(xiàn)為其后續(xù)業(yè)績承諾的可實現(xiàn)性提供了強有力的保障。據(jù)介紹，眾泰汽車的盈利能力較為強勁，其2015年和2014年實現(xiàn)營業(yè)收入分別為137.45億元和66.20億元，實現(xiàn)歸屬于母公司的凈利潤分別為9.09億元和1.81億元。另外，從今年前9月眾泰汽車的銷量完成情況等來看，金馬股份認為，伴隨著汽車銷售旺季的發(fā)力，公司有信心完成此前公告的2016年度業(yè)績承諾目標。
針對記者提出的金馬股份將如何對眾泰汽車進行管理整合的問題，金馬股份則表示，公司將從整體上保持眾泰汽車的獨立性、進行相應資產(chǎn)整合以促進業(yè)務協(xié)同發(fā)展和提升效率、整合研發(fā)資源和促進協(xié)同研發(fā)、提升和規(guī)范公司治理等四個方面對眾泰汽車進行整合。金馬股份坦言，由于整車與零部件環(huán)節(jié)的業(yè)務運營有一定差異，且眾泰汽車管理團隊深耕整車行業(yè)多年，為了保持眾泰汽車管理和業(yè)務的連貫性，上市公司將保留眾泰汽車現(xiàn)有的管理團隊，負責眾泰汽車的日常經(jīng)理管理工作，確保其核心團隊成員的穩(wěn)定和日常運營的相對獨立。
金馬股份還強調，本次交易完成后，上市公司將整合雙方汽車整車與零部件研發(fā)資源，使零部件研發(fā)團隊在技術開發(fā)的早期就與整車制造團隊形成緊密合作，促進汽車零部件生產(chǎn)和整車制造業(yè)務板塊的協(xié)同研發(fā)，進一步提升研發(fā)能力。同時，金馬股份董事長燕根水補充介紹說，雙方在各自業(yè)務領域都具有較強的研發(fā)實力，金馬股份擁有省級企業(yè)技術研發(fā)中心、國家級博士后工作站、安徽省車用儀表及電器工程研究中心等創(chuàng)新平臺，眾泰汽車建有浙江省級企業(yè)研究院、省級院士專家工作站等多個自主研發(fā)機構，并與浙江大學、浙江省汽車平臺合作共建了博士后工作站。
