騰訊《一線》作者 王潘
5月21日，樂信（NASDAQ：LX）發布2018年一季度未經審計的財務業績，該季度總營業收入達到人民幣16億元，同比增長31%。凈利潤為人民幣1.46億元，同比增長160％。
“持續合規經營為我們帶來了穩健增長，金融科技投入和智慧金融布局也為我們贏得競爭優勢。”樂信CEO肖文杰說，“過去四年多，樂信近三分之一的運營支出是金融科技研發。持續不斷地技術迭代和創新，讓樂信業務規模穩步提升的同時，也提高了樂信的運營效率和盈利能力。”
“這也使得我們可以服務更多金融合作伙伴。當前市場環境下，金融科技企業和金融機構合作是大勢所趨,也是監管鼓勵的方向。”肖文杰說，“樂信的優質用戶以及‘鷹眼’、‘蟲洞’等金融科技系統都可以為金融機構創造增量價值，這種合作也會賦予樂信長期增長潛力。”
此外，樂信還披露，一季度分期樂商城的GMV同比去年增長28%，盈利能力持續提升。
盈利大幅增長
數據顯示，今年一季度，樂信的用戶和業務規模同步增長，呈現三個百分之九十：一季度末，樂信用戶數達到2640萬，同比增長94.8%；一季度促成的借款金額148億，同比增長98.3%；一季度末，在貸余額達213億，增長99.3%。
與此相對應的是，一季度，樂信錄得2.11億元的息稅前利潤（Non-Gaap,非美國通用會計準則），凈利潤達到1.46億，增長160% 。
在業務規模大幅增長的同時，樂信的風險表現保持穩定。數據顯示，一季度樂信促成借款中超過90天的逾期率僅為1.44%。此外，樂信平臺促成借款的平均年化利率為23.4%，平均借款期限接近12個月。
分期購物作為樂信的基礎性業務，其商城SKU比去年同期增長90%,分期購物用戶增長36%，整體GMV同比去年增長28%。
根據披露，樂信的獲客成本大幅降低。2018年一季度，樂信單個用戶的獲客成本從2017年同期的144元降低到了108元。
來自金融機構的服務費大漲
除了獲客成本降低，樂信盈利大幅改善的關鍵因素還在于科技的投入大幅提高了運營效率。樂信表示，每年約三分之一的運營支出投入在金融科技上，且逐年加大。僅2017年，樂信的研發投入就達到了2.35億元人民幣，同比2016年增長84.8%。
今年4月，樂信召開第二屆合作伙伴大會，宣布目前已經在風控、資產撮合以及客服運營等方面全面運用了人工智能技術，極大幫助樂信和金融合作伙伴提高了消費金融長尾人群的服務半徑和效率。
目前，樂信的“鷹眼”智能風控引擎擁有超過7000個風控模型數據變量，可以對98%的訂單全自動審核，秒級反饋結果；而小微金融資產處理技術平臺“蟲洞”則可直連金融機構，根據用戶屬性、訂單類型及資產屬性，自動對資產進行分級、定價，再按照不同資金方提交的資產要求，將這些消費金融資產實時推薦給金融機構，由他們完成審核實時放款。
這些金融科技系統使得樂信整體運營效率大幅提升。2015年，樂信運營支出占借款余額的比重為17.3%；這一數字在2016年和2017年穩步下降至8.9%和5.8%。2018年一季度，這一數字再次下降至4.5%。
這也為樂信吸引到更多的金融合作伙伴。樂信在第二屆合作伙伴大會上透露，其金融合作伙伴數量已從2017年的30家，增長到了現在的80多家。此次財報顯示，2018年一季度，樂信通過為各類金融機構服務而獲得的撮合費服務費已達到1.64億元，比去年同期增長204%。
